סקירה שוק שבועית עם דגש על המגזרים, השבוע דגש על ענף הרכבים החשמליים איך זה שהרוב צודק ומפסיד כסף? ומה הם המניות המעיינות לבחינה השבוע?
בעולם המסחר, יש קבוצה מסתורית שתמיד נראית צעד אחד לפני כולם. הם קונים כשכולם מוכרים, מוכרים כשכולם קונים, ותמיד מרוויחים בגדול. מי הם?
הכסף החכם – אותם משקיעים מוסדיים וסוחרים מקצועיים שמחזיקים במפתחות להצלחה בשוק ההון.
אבל מה אם היית יכול לגלות את הסודות שלהם ולהשתמש בהם לטובתך?
בוא נצלול לעומק ונחשוף 5 טריקים שהכסף החכם משתמש בהם, ונראה כיצד גם אתה יכול ליישם אותם במסחר שלך.
הכסף החכם פועל כמו צייד סבלני. הוא קונה בשקט בתקופות של איסוף ומוכר בהדרגה בתקופות של פיזור. זה כמו לאסוף פירות בשקט כשהם כמעט בשלים, ולמכור אותם בשוק כשכולם רעבים.
נניח שיש מניה של חברת טכנולוגיה מבטיחה, אבל היא נמצאת בתקופה של חוסר עניין בשוק. המחיר נע בטווח צר, והנפח נמוך. פתאום, אתה מבחין בעלייה בנפח המסחר, אבל המחיר עדיין לא זז הרבה. זה יכול להיות סימן שהכסף החכם מתחיל לאסוף מניות.
בשנת 2018, מניית אפל עברה תקופה ארוכה של מסחר בטווח צר, בין 150$ ל-180$. למרות שהשוק היה תנודתי, המניה נשארה יציבה יחסית. מי שזיהה את הדפוס הזה והצטרף למגמה, נהנה מעלייה של מעל 100% בשנתיים שלאחר מכן.
זכור, הכסף החכם לא ממהר לשום מקום. הם יכולים לחכות חודשים או אפילו שנים עד שהתנאים יהיו מושלמים למכירה. הסבלנות היא המפתח כאן.
כשכולם בפאניקה או באופוריה, הכסף החכם רואה הזדמנות. הוא מנצל את הרגשות הקיצוניים בשוק ליצירת עסקאות מצוינות. זה כמו להיות הקונה היחיד בחנות כשכולם בורחים מסערה, או המוכר היחיד כשכולם מתחרים על המוצר האחרון במדף.
בזמן משבר או תיקון בשוק, רוב המשקיעים נכנסים לפאניקה ומוכרים. הכסף החכם, לעומת זאת, מכין רשימה של מניות איכותיות ומחכה לרגע הנכון לקנות. באותו אופן, כשהשוק באופוריה והמחירים מרקיעים שחקים, הכסף החכם מתחיל למכור בהדרגה.
במרץ 2020, כשהקורונה הכתה בשווקים, מניית אמזון צנחה מ-2170$ ל-1626$ תוך פחות מחודש. משקיעים רבים מכרו בפאניקה. אבל מי שהיה מוכן עם רשימת מניות ומזומנים זמינים, יכל לקנות את המניה במחיר מציאה. תוך שנה, המניה הגיעה לשיא חדש של מעל 3500$.
למד להשתמש במדדי סנטימנט כמו מדד הפחד והחמדנות (Fear and Greed Index) של CNN. כשהמדד מראה פחד קיצוני, זה יכול להיות סימן שהכסף החכם מתחיל לקנות.
זכור, הרעיון הוא לא לנסות “לתפוס את התחתית” המדויקת, אלא לזהות הזדמנויות טובות כשהן מגיעות. כפי שוורן באפט אמר: “היו חמדנים כשאחרים פוחדים, ופחדנים כשאחרים חמדנים.”
הכסף החכם לא מסתפק במה שכתוב בעיתון. הוא משקיע משאבים רבים באיסוף וניתוח מידע מתקדם. זה כמו לשחק שחמט כשאתה יכול לראות שני מהלכים קדימה. המידע הזה מאפשר להם לזהות הזדמנויות שאחרים פשוט לא רואים.
הכסף החכם משתמש במגוון רחב של מקורות מידע:
בשנת 2019, קרן הגידור Renaissance Technologies זיהתה הזדמנות במניית AMD. בעוד שרוב השוק התמקד בתחרות מול אינטל, Renaissance זיהתה את הפוטנציאל של AMD בשוק שרתי הענן. הם הגדילו את אחזקתם במניה ב-300% ברבעון אחד. תוך שנה, מחיר המניה עלה ביותר מ-100%.
למד להשתמש ב”חשיבה מסדר שני”. במקום לשאול “מה יקרה?”, שאל “מה יקרה אחרי שזה יקרה?”. למשל, אם צפויה עלייה במחירי הנפט, חשוב לא רק על חברות נפט, אלא גם על חברות תעופה שעלולות להיפגע או חברות אנרגיה ירוקה שעשויות להרוויח.
זכור, המטרה היא לא להשיג את כל המידע שיש לכסף החכם, אלא לפתח יתרון מידע משלך. כפי שפיטר לינץ’ אמר: “דע מה אתה יודע ומה אתה לא יודע”.
לפעמים, הכסף החכם משחק משחקי מוח. הוא מבצע פעולות קטנות כדי להטעות את השוק לגבי כוונותיו האמיתיות. זה כמו לשים פיתיון קטן כדי לתפוס דג גדול. הטכניקות האלה מאפשרות להם לבצע עסקאות גדולות מבלי להזיז את השוק נגדם.
הכסף החכם משתמש במספר טכניקות הטעיה:
מקרה לדוגמה:
בשנת 2010, סוחר בשם Navinder Singh Sarao השתמש בטכניקות של spoofing בשוק החוזים העתידיים של S&P 500. הוא הציב הזמנות גדולות שלא התכוון לבצע, יצר לחץ מכירה מלאכותי, ואז ניצל את הירידה במחיר לקניה. פעילות זו תרמה ל”Flash Crash” המפורסם של 6 במאי 2010.
טיפ מתקדם:
למד להשתמש ב”הבלוק הלא נראה” (Iceberg Orders). אלו הזמנות גדולות שמוצגות בשוק כהזמנות קטנות יותר. כשחלק מההזמנה מתבצע, חלק נוסף “צף” לפני השטח. זו דרך לגיטימית לבצע עסקאות גדולות מבלי להשפיע על השוק.
זכור, המטרה היא לא להשתמש בטכניקות הטעיה בעצמך (חלקן אף לא חוקיות), אלא להיות מודע להן כדי להגן על עצמך ולזהות הזדמנויות אמיתיות. כפי שג’סי ליוורמור אמר: “השוק לא ינחם אותך על טעויות שלך”.
מצוין, אסיים עם החלק החמישי והאחרון של המאמר.
הכסף החכם יודע שהעיתוי הוא הכל. הוא מנצל רגעים של חוסר נזילות או אירועים מתוזמנים לביצוע עסקאות גדולות. זה כמו לדעת בדיוק מתי להיכנס למים כשהגל הגדול מגיע. העיתוי המדויק מאפשר להם למקסם רווחים ולמזער סיכונים.
הכסף החכם מתמקד במספר נקודות זמן קריטיות:
בשנת 2015, קרן הגידור Pershing Square Capital Management ניצלה את העיתוי המושלם להיכנס למניית Valeant Pharmaceuticals. הם קנו כמות גדולה של מניות ממש לפני שהחברה הודיעה על רכישה גדולה. המניה זינקה ב-15% ביום אחד, והקרן הרוויחה מאות מיליוני דולרים.
למד להשתמש בניתוח מולטי-טיימפריים (Multiple Time Frame Analysis). טכניקה זו מאפשרת לך לבחון את המחיר בכמה מסגרות זמן שונות, מה שעוזר לזהות מגמות ארוכות טווח לצד הזדמנויות קצרות טווח. זה יכול לעזור לך להבין טוב יותר את התמונה הגדולה של השוק ולזהות נקודות כניסה ויציאה אופטימליות.
זכור, העיתוי המושלם הוא כמעט בלתי אפשרי להשגה באופן עקבי. המטרה היא לשפר את העיתוי שלך ולהיות מוכן כשהזדמנויות מגיעות. כפי שפול טיודור ג’ונס אמר: “המסחר הטוב ביותר מגיע מהתמהיל של אומץ לחשוב בגדול, סבלנות להמתין לרגע הנכון לפעולה, ואומץ לפעול כשההזדמנות מגיעה.”
הבנת הטקטיקות של הכסף החכם היא רק ההתחלה. המטרה אינה לנסות “לנצח” את הכסף החכם, אלא ללמוד ממנו ולהשתמש בידע הזה לטובתך.
רוצה ללמוד עוד על איך לזהות ולנצל את התנועות של הכסף החכם? לחיצה כאן לתאם שיחת “גילוי הסודות” כדי להשיג יתרון מסחרי משמעותי בלי לבזבז שנים של ניסוי וטעייה. בשיחה, נצלול לעומק לתוך עולם הכסף החכם ונבנה יחד תכנית פעולה מותאמת אישית עבורך.
זכור, הידע הוא כוח, אבל היישום הוא המפתח להצלחה. קח את התובנות האלה, התאם אותן לסגנון המסחר שלך, ותראה כיצד המסחר שלך מתחיל להשתפר.
זהר ליבוביץ , 🐘-או-סוף המסחר שלך
אבי שיטת וויקוף בישראל
ותוכנית הליווי סוחרים ׳מרגל המסחר׳
תודה רבה על הפוסט המרתק והמלמד. הסברת בצורה ברורה ונהירה את הסודות שמאחורי “הכסף החכם” ואת הטכניקות שהם משתמשים בהן. אהבתי במיוחד את ההסברים על זיהוי איסוף ופיזור, ניצול תנועות מחיר קיצוניות, ושימוש במידע מתקדם. הדוגמאות והטיפים המעשיים שסיפקת הם בעלי ערך רב ויכולים לעזור לכל סוחר לשפר את ביצועיו. תודה על השיתוף הנדיב של הידע, מחכה לקרוא עוד תכנים איכותיים ממך!
לזוהר היקר שבת שלום,
היכן רואים בתוכנות Tradestation, Finviz או TradingView מידע מעמיק על הכסף החכם?
היכן מוצאים את ”הבלוק הלא נראה” (Iceberg Orders)?
היכן מאתרים את התוכנה Level II או Time & Sales?
תודה רבה על הפוסט , מאוד ברור ומעניין .